Дипломированный финансовый аналитик (DFA):

Содержание курса программы

Финансовые рынки

Глобальные финансовые рынки: товарный, фондовый, денежный
Финансовые инструменты
Валютные, фондовые и товарные площадки
Организация работы профессиональных участников фондового рынка
Инвестиционные и торговые стили
Этика и профессиональные стандарты

Комплексный финансовый анализ

Теория бухгалтерского учета
Международные стандарты бухгалтерского учета
Структура финансового отчета
  • Балансовый отчет
  • Отчет о прибылях и убытках
  • Отчет о движении денежных средств
Анализ и интерпретация финансовых документов
Анализ финансовой отчетности и финансовые коэффициенты
Рыночно-стоимостные коэффициенты
  • Оценка финансовой деятельности компании
  • Доходность и проблемы оценки
  • Левередж

Корпоративные финансы

Основы корпоративных финансов
Источники капитала
  • Заемные, собственные и привлеченные средства
Долгосрочное финансовое планирование
Управление оборотным капиталом
Модель стоимости капитальных активов (САPM)
Капитальные инвестиции и оценка проектов
Слияния и поглощения
Международные аспекты корпоративных финансов

Финансовые инструменты

Оценка и анализ акций
  • Рынки акций. Структура
  • Акционерная форма капитала
  • Теория оценки обыкновенных акций
  • Данные о компании – исходная информация для анализа акций
Оценка и анализ облигаций
Финансовые рынки и инструменты
  • Виды и типы ценных бумаг с фиксированным доходом: корпоративные, государственные
Временная стоимость денег
Оценка облигаций
  • Накопленный процент
  • Доходность облигаций
  • Доходность портфеля облигаций
  • Полная доходность
Анализ облигаций
  • Свойства цены облигации
  • Изменчивость цены облигации
Факторы, влияющие на доходность облигаций
Анализ облигаций со встроенным опционом
Облигации, комбинированные с варрантами
Облигации с плавающей ставкой
Обеспеченные кредиты
Управление портфелем облигаций
  • Активные стратегии управления портфелем
  • Пассивные стратегии управления портфелем
  • Хеджирование

Производные инструменты

Оценка и анализ деривативов
  • Обзор рынков производных инструментов
  • Инвестирование с помощью производных инструментов
  • Применение производных инструментов в управлении портфелем
  • Хеджирование с помощью производных инструментов
  • Основные способы оценивания

Управление портфелем

Современные теории портфеля
  • Риск и доходность
  • Эффективный рынок
  • Портфельные теории
  • Модель оценки финансовых активов
  • Арбитражная модель ценообразования
Инвестиционная политика
  • Инвестиционные цели
Размещение активов
  • Общие понятия
  • Типы размещения активов
Практика управление портфелем
  • Управление портфелем акций
  • Инвестиционные стратегии с использованием деривативов
  • Управление реальными инвестициями
  • Особенности управления частным капиталом
  • Международные инвестиции
Измерение доходности портфеля
  • Измерение и оценка
  • Внутренняя ставка дохода
  • Взвешенная во времени ставка
  • Выбор временных интервалов
  • Модели адекватности риска и доходности
  • Коэффициент Трейнора
  • Коэффициент Шарпа
  • Коэффициент Йенсена
  • Оценочный коэффициент
  • Модель Трейнора-Блэка
  • Формирование оптимального рискового портфеля
Официальный сайт Киевского института инвестиционного менеджмента